Futures – čo to je a ako funguje? Kompletný sprievodca futures obchodovaním v roku 2025

Zdroj: blog.millionero.com

Futures sú štandardizované finančné deriváty, ktoré vám umožnia uzavrieť záväznú zmluvu o nákupe alebo predaji podkladových aktív za vopred stanovenú budúcu cenu. Ako kupujúci sa zaväzujete zaplatiť stanovenú cenu, a ako predávajúci zase dodať dané aktívum (napr. komoditu, menu alebo akcie) v dohodnutý dátum.

Tieto deriváty môžete obchodovať na regulovaných burzách (napr. PrimeXBT, Binance, OKX a iné) a poslúžia vám buď ako špekulácia na cenový vývoj, alebo napríklad ako zabezpečenie. Zatiaľ čo klasické futures sa zameriavajú primárne na komodity, meny či indexy, stále častejšie môžete naraziť aj na kryptomenové futures. V tomto článku si uvedieme bližšie informácie o tom, čo je futures, ako futures funguje ako aj to, kde môžete futures obchodovať.

Futures – čo to je a ako funguje?

Pokiaľ sa pýtate, čo je futures, čítajte ďalej. Futures alebo termínované kontrakty predstavujú štandardizovaný druh finančného derivátu. Ich cena sa odvodzuje od podkladového aktíva (komodity, meny, akcií alebo v poslednej dobe čím ďalej častejšie aj kryptomien). Tieto kontrakty zaväzujú kupujúceho kúpiť a predávajúceho predať dané aktívum k vopred určenému budúcemu dátumu za vopred dohodnutú cenu. Pokiaľ ste teda kupujúci, tak sa spoliehate na rast, zatiaľ čo pokiaľ predávate, tak naopak na pokles ceny.

Zdroj: pexels.com

Futures môžete tiež využívať na „zabezpečovanie” vašich obchodných pozícií (tzv. hedging). To je stratégia, ktorá slúži na zabezpečenie proti riziku. Jednoducho povedané si otvoríte opačnú pozíciu, než akú máte v hlavnom aktíve, aby ste obmedzili možné straty. Futures kontrakty majú vždy jednotné pravidlá, ktoré stanovuje burza (fixná veľkosť kontraktu, expirácia, typ vyrovnania a i.). Vďaka tomu sú obchody transparentné – všetky ceny a objemy sa zaznamenávajú a sú verejné.

Výhodou je tiež možnosť špekulovať na obe strany trhu. Oproti klasickému spotovému obchodovaniu, kde kúpite aktívum s očakávaním rastu jeho ceny, vo futures môžete zarobiť aj pri poklese ceny:

• Long (dlhá pozícia):  Očakávate, že cena aktíva porastie a nakúpite futures kontrakt. Pokiaľ cena skutočne stúpne, môžete ho predať so ziskom.
• Short (krátka pozícia):  Pri short pozícii naopak očakávate pokles ceny a futures kontrakt predáte (aj keď dané aktívum nevlastníte). Keď cena klesne, kúpite ho späť lacnejšie. Zisk potom tvorí rozdiel medzi vyššou predajnou a nižšou nákupnou cenou.

Vďaka tomu nie ste závislí len na rastúcom trhu, takže môžete špekulovať alebo dokonca zarábať aj počas prepadov. Z tohto dôvodu môžete na futures uskutočniť oveľa viac krátkodobých transakcií ako na klasickom spotovom trhu.

Obchodovanie futures s finančnou pákou

Páka je dôležitou súčasťou obchodovania nielen s futures, ale na celom finančnom trhu. Obchodník pri otvorení pozície s pákou skladá iba maržu (margin) – malá časť z celkovej nominálnej hodnoty kontraktu.

Pákové obchodovanie má tú výhodu, že aj vďaka drobným pohybom ceny (v radoch desatín percenta) môže obchodník dosiahnuť vysokú návratnosť. Avšak rovnako tak jednoducho môžete s pákou o svoje prostriedky prísť, pokiaľ nebudete mať dostatočne zvládnutý rizikový manažment. Pokiaľ hodnota vášho účtu klesne pod úroveň údržbovej marže, broker vám automaticky uzavrie pozíciu (margin call). Obchodovanie s pákou je teda vhodnejšie už pre skúsenejších obchodníkov, ktorí bez problémov zvládnu všetky tieto aspekty.

Kde obchodovať futures?

Futures môžete obchodovať takmer výhradne na špecializovaných burzách a pri niektorých brokeroch. Tradičné futures (komodity, úroky alebo akcie) sa obchodujú na derivátových burzách typu CME, CBOT, Xetra či LIFFE. Avšak aj niekoľko bankových brokerov ponúka prístup k týmto trhom.

Čoraz častejšie sa ale môžete stretnúť aj s kryptomenovými futures a spotovými futures, ako aj s futures trhmi s pákou od 5x až do 200x (záleží na danej burze).

Pri výbere burzy odporúčame sledovať typy aktív a podporované trhy. Jednotlivé burzy majú rozdielnu ponuku a každý obchodník má zase iné preferencie. Niektoré platformy tak ponúkajú aj akciové alebo forexové futures (PrimeXBT, Binance), iné sa zameriavajú čisto na kryptomenové futures (Margex, BloFin). Vždy si preto overte, čo vám ktorá burza ponúkne, a dobre si rozmyslite, čo od burzy očakávate.

Výhody a nevýhody futures obchodovania

Samozrejme ako všetky investičné aktíva, ani futures nie sú vždy to najlepšie pre všetkých obchodníkov. Nižšie uvedieme ich pozitívne vlastnosti, tak aj to, na čo by ste si mali pri obchodovaní s futures dať pozor:

Futures obchodovanie – komplexné recenzie na top burzy

Nižšie vám podrobne predstavíme nami vybrané burzy, ktoré sú najvhodnejšie pre futures obchodovanie v roku 2025. Zameriame sa na ponuku aktív, úrovne poplatkov, výšku páky, jednotlivé funkcie a samozrejme aj bezpečnostné opatrenia týchto búrz.

1. CoinFutures.io – dynamická platforma pre kryptomenové futures ponúkajúca obchodovanie bez registrácie

CoinFutures je inovatívna futures odnož vyhlásenej renomovanej pokerovej platformy CoinPoker. Špecializuje sa čisto na futures kontrakty s tým, že v súčasnej dobe zatiaľ ponúka futures na BTC a ETH. V blízkej budúcnosti by mali nasledovať aj ďalšie altcoiny (DOGE, LTC, a mnoho iných). Platforma je výnimočná tým, že ponúka možnosť využiť páku až 1000x, čím sa  odlišuje od iných populárnych búrz. Je teda ideálna pre skúsených traderov, ktorí si uvedomujú všetky riziká obchodovania s tak vysokým pákovým efektom.

Zdroj: coinfutures.io

Používateľské rozhranie sa inšpirovalo platformou CoinPoker a je veľmi intuitívne a navrhnuté pre čo najrýchlejšiu odozvu. Všetky dôležité informácie (live grafy, long/short tlačidlá, pákový slider) tak máte na dosah ruky a viditeľne znázornené ako vo webovej aplikácii, tak aj v tej mobilnej (iOS, Android).

Platforma od vás nebude vyžadovať žiadne overenie vašej identity (KYC) alebo zadávanie iných citlivých údajov. Na rozdiel od mnohých klasických regulovaných búrz tak môžete obchodovať úplne anonymne, či sa jedná o dolárové alebo miliónové čiastky. Vklady prebiehajú zatiaľ v hlavných kryptomenách (BTC, ETH, USDT, BNB a POL) s tým, že postupne budú pribúdať ďalšie podporované kryptomeny. Prostriedky môžete vložiť aj prostredníctvom platobných metód, ako Google Pay, Apple Pay či Pix či platobnou kartou.

Poplatky sú tu nastavené v porovnaní s tradičnými burzami odlišne. Pred každým obchodom si môžete vybrať, či chcete platiť P&L poplatok (malý percentuálny podiel z dosiahnutého zisku) alebo flat poplatok (pevný poplatok pri otvorení aj uzavretí pozície).

Kryptomeny predstavujú vysoko volatilný investičný produkt. Investíciou do kryptomien riskujete stratu svojho kapitálu.

2. PrimeXBT – viacúčelová platforma pre CFD na forex alebo index umožňujúca vysoké až 200x pákové obchodovanie

PrimeXBT je pokročilá obchodná platforma, ktorá sa primárne zameriava na deriváty. Ponúka tiež jednu z najvyšších pák na trhu (až 200x). Umožňuje vám obchodovať nielen s kryptomenovými futures, ale aj s tradičnými aktívami, ako forex, komodity a akciové indexy. Burza sídli na Seychelách a je na trhu už od roku 2018. Za túto dobu si už získala slušnú reputáciu medzi pokročilými tradermi vďaka svojej robustnej infraštruktúre, rýchlym transakciám a širokej ponuke obchodných nástrojov.

Zdroj: primexbt.com

Jednou z najväčších výhod PrimeXBT je prístup k viac ako 100 obchodným inštrumentom vrátane futures kontraktov na kryptomeny (BTC, ETH, LTC, XRP a iné), forex menovým párom (napr. EUR/USD, GBP/JPY), komoditám (zlato, ropa) a svetovým akciovým indexom. Všetky tieto nástroje môžete obchodovať pomocou maržového obchodovania, pričom marža sa väčšinou pohybuje vo výške okolo 1–5 % hodnoty kontraktu.

Čo sa poplatkov týka, tak burza ponúka konkurencie schopné poplatky. Poplatok pre makerov je 0,01 % a pre takerov iba 0,05 %. Tieto hodnoty sú hlboko pod priemerom väčšiny platforiem na trhu. Pokiaľ navyše budete mať dostatočné objemy obchodov, je možné sa dostať na ešte nižšie sadzby vďaka VIP úrovni.

PrimeXBT kladie veľký dôraz na bezpečnosť. Väčšinu aktív ukladá do cold wallet (kryptopeňaženka, ktorá nie je pripojená k internetu). Navyše ponúka pre prihlásenie funkciu dvojfaktorového overenia (2FA) a pri podozrivých výberoch dochádza k ručnej kontrole. Burza do určitého objemu výberov (10 000 $ denne) nevyžaduje overenie KYC, čo je ideálne pre tých používateľov, ktorí chcú obchodovať anonymne.

Kryptomeny predstavujú vysoko volatilný investičný produkt. Investíciou do kryptomien riskujete stratu svojho kapitálu.

3. MEXC – globálna kryptoburza ponúkajúca mnoho altcoinov, nízke poplatky, ako aj futures na USDT

MEXC je jednou z najrýchlejšie rastúcich kryptoburz na svete a patrí medzi popredných hráčov v oblasti futures obchodovania. Platforma bola založená v roku 2018 a pôvodne sa volala MXC. Dnes ju využíva viac ako 10 miliónov používateľov v 170 krajinách a vďaka vysokej likvidite a silnému dôrazu na rozvoj altcoinového a derivátového trhu sa radí medzi top kryptoburzy. V oblasti futures je platforma MEXC známa pre svoju flexibilnú ponuku kontraktov, širokú ponuku aktív a nízke poplatky.

Zdroj: mexc.com

Platforma ponúka viac ako 300 futures párov, pričom nechýbajú ani menej známe altcoiny ako SUI, ARB, PEPE či AI kryptoagenti. Vysoká páková flexibilita (až 500x u vybraných párov) umožňuje pokročilé stratégie s nízkym kapitálom. MEXC zároveň podporuje perpetual futures, teda kontrakty bez dátumu expirácie, ktoré sa vďaka mechanizmu funding rate automaticky vyrovnávajú medzi long a short pozíciami. Tento mechanizmus vychádza z rozdielu medzi cenou kontraktu a spotovou cenou podkladového aktíva.

Technologicky patrí MEXC medzi špičku na trhu. Platforma zvládne spracovať viac ako 1,4 milióna transakcií za sekundu a zaručuje veľmi nízku latenciu (menej ako 5 ms). Zároveň beží na distribuovanom systéme s paralelnými výpočtovými jadrami, čím zaisťuje vysokú dostupnosť aj pri náhlych nárastoch objemov (napr. počas volatility Bitcoinu).

Platforma MEXC je tiež atraktívna z hľadiska poplatkov. Maker poplatok (pridávanie likvidity) je úplne bez poplatku a taker poplatok (uberanie likvidity) predstavuje iba 0,02 %. Navyše môžete získať ďalšie zľavy za držanie natívneho tokenu MX alebo za prechod do VIP úrovní na základe objemu obchodov.

Kryptomeny predstavujú vysoko volatilný investičný produkt. Investíciou do kryptomien riskujete stratu svojho kapitálu.

4. Margex – obchodná platforma špecializujúca sa na kryptoderiváty s dôrazom na bezpečnosť

Margex je derivátová obchodná platforma zameraná na kryptomenové futures kontrakty. Ponúka vysoký dôraz na bezpečnosť, jednoduchosť a technologicky vyspelý prístup k riadeniu obchodného rizika. Aktuálne si môžete vybrať z viac ako 40 kryptomenových párov vrátane BTC/USDT, ETH/USDT, LTC/USDT a ďalších, aj menej likvidných altcoinov.

Zdroj: margex.com

Jednou z jedinečných technických vlastností Margex je proprietárny systém MP Shield, ktorý chráni používateľov pred cenovou manipuláciu. Platforma totiž nepočíta vlastný cenový feed, ale používa kompozitný index od niekoľkých najväčších svetových búrz (napr. Binance, Coinbase Pro, Kraken). Vďaka tomu:

• sú likvidačné úrovne stanovené objektívne bez rizika manipulácie v rámci samotnej platformy,
• nemožno vykonať tzv. flash crash (rýchle zhodenie ceny), ktorý by spustil masovú likvidáciu pozícií,
• používatelia majú istotu, že ich pozície budú zlikvidované iba pri reálnom pohybe trhu naprieč ekosystémom.

Margex má poplatky nastavené veľmi prívetivo. Maker poplatok je 0,019 % a taker 0,06 %. Ako u väčšiny ostatných búrz aj Margex ponúka nižšie poplatkové hodnoty, pokiaľ vaše objemy obchodov presiahnu určitý limit. Okrem toho má burza vlastný likvidačný engine, ktorý chráni trh pred tzv. cascading liquidation – teda dominovým efektom násilného uzatvárania viacerých pozícií naraz.

Kryptomeny predstavujú vysoko volatilný investičný produkt. Investíciou do kryptomien riskujete stratu svojho kapitálu.

5. BloFin – technicky prepracovaná platforma pre futures s vysokou pákou a robustnou infraštruktúrou

BloFin je technicky vyspelá kryptoburza navrhnutá predovšetkým pre profesionálnych a inštitucionálnych používateľov. Podporuje výhradne perpetual futures a mechanizmus funding rate je tu nastavený na každých 8 hodín.

Zdroj: blofin.com

Nájdete tu okolo 500 USDT-margined futures kontraktov, ktoré zahŕňajú hlavné a najlepšie kryptomeny (BTC, ETH, SOL), ale aj množstvo altcoinov a špeciálnych inštrumentov, ako tokenizované ETF alebo DeFi protokoly.

Burza vám umožní nastaviť finančnú páku až 150x, a môžete si pre každý pár nezávisle zvoliť režim isolated margin (oddelená marža pre každú pozíciu) alebo cross margin (zdieľaná marža naprieč pozíciami). Systém zároveň v reálnom čase zobrazuje úrovne initial margin (počiatočná marža), maintenance margin (údržbová marža) aj likvidačnú cenu, čím vám dáva kontrolu nad správou rizika.

Bezpečnosť platformy je garantovaná vďaka bezpečnostnému systému spoločnosti Fireblocks, čo je jedna z najpokročilejších technológií pre správu digitálnych aktív. Zároveň BloFin využíva systém Chainalysis KYT (Know Your Transaction), ktorý sleduje transakcie a chráni pred praním špinavých peňazí.

Kryptomeny predstavujú vysoko volatilný investičný produkt. Investíciou do kryptomien riskujete stratu svojho kapitálu.

6. OKX – pokročilá derivátová burza s reguláciami od inštitúcií MiCA/MiFID pre čo najbezpečnejšie obchodovanie

OKX je jednou z najväčších a najviac rešpektovaných kryptobúrz na svete. Disponuje prepracovanou infraštruktúrou futures obchodovania a ďalšími derivátovými produktmi. Platforma je technologicky vyspelá a zameraná na globálnych retailových aj inštitucionálnych klientov. Okrem toho OKX ponúka mnoho perpetual aj termínovaných futures kontraktov na nové kryptomeny, ktoré môžete obchodovať s vysokou pákou a sofistikovanými nástrojmi.

Zdroj: okx.com

Platforma podporuje viac ako 250 futures kontraktov – vrátane USDT-margined (vysporiadávané v stablecoine Tether) a coin-margined (vysporiadávané v samotnom kryptomenovom aktíve, ako BTC alebo ETH). K dispozícii sú ako perpetual futures, teda kontrakty bez expirácie, tak aj klasické futures s pevne stanoveným dátumom vysporiadania (napr. týždenný, dvojtýždenný, štvrťročný), pričom maximálna páka na hlavné páry (BTC/USDT, ETH/USDT) predstavuje 125x.

Poplatky sú navrhnuté tak, aby motivovali tvorcov likvidity. Štandardný maker poplatok začína na 0,02 % a pre takerov je stanovený na 0,05 %. Pokiaľ navyše držíte natívny token burzy OKB, môžete získať zľavy. Burza podporuje VIP program s výraznými úsporami pre tradery s vysokými objemami.

Z hľadiska bezpečnosti využíva multisig cold wallet systém, pokročilý anti-fraud monitoring a všetky účty chráni pomocou 2FA a anti-phishing kódov. OKX tiež ponúka širokú edukačnú sekciu s návodmi, výukovými videami a akadémiou, kde sa používatelia môžu naučiť nielen, čo sú futures, ale aj ako správne nastaviť maržu, pracovať s funding rate alebo optimalizovať obchodné stratégie.

Kryptomeny predstavujú vysoko volatilný investičný produkt. Investíciou do kryptomien riskujete stratu svojho kapitálu.

7. Binance – najväčšia kryptoburza na svete podľa objemu podporujúca stovky futures (USDT a coin-margined) s pákou do 125x

Binance je nielen najväčšou kryptoburzou na svete podľa objemu obchodov, ale aj jedným z kľúčových hráčov v oblasti futures kontraktov. Od roku 2019, kedy burza spustila svoju derivátovú platformu Binance Futures, vytvorila ideálne prostredie pre obchodníkov všetkých úrovní. Technickou prednosťou burzy Binance je jej market depth, teda hĺbka trhu objednávok – aj pri objemných pozíciách dochádza k naplneniu príkazu s minimálnym sklzom (slippage).

Zdroj: binance.com

Zaujímavou výhodou pre nových, ale aj skúsených užívateľov je tzv. Binance TradingView Mode, kedy môžete priamo integrovať Binance účet do rozhrania TradingView. Tým získate výhody pokročilej technickej analýzy s priamym napojením na derivátový trh. Pre začiatočníkov je tiež pripravená vzdelávacia sekcia Binance academy, kde nájdu množstvo návodov a článkov a videí s vysvetlením jednotlivých problematík obchodovania s futures.

Prostredníctvom Binance môžete obchodovať kdekoľvek vďaka veľmi dobre hodnotenej mobilnej aplikácii. Tá je dostupná ako pre iOS, tak aj pre Android a môžete na nej obchodovať futures v režime single-asset margin alebo multi-Asset margin, kde medzi sebou je možné kombinovať viac aktív ako kolaterál. Binancia je teda nielen burza ponúkajúca futures obchodovanie – je to komplexný ekosystém, ktorý vám umožní obchodovať takmer čokoľvek, či už ste bežný obchodník, alebo inštitucionálny investor.

Kryptomeny predstavujú vysoko volatilný investičný produkt. Investíciou do kryptomien riskujete stratu svojho kapitálu.

8. KCEX – nová generácia futures burzy kladúca dôraz na AI, copy trading a ochranu proti likvidácii

KCEX (Key Coin Exchange) je relatívne nová, ale technologicky prepracovaná kryptoburza zameraná predovšetkým na futures obchodovanie. Rýchlo si získala pozornosť vďaka svojim inovatívnym funkciám, užívateľskej prívetivosti a dôslednému zameraniu na ochranu. Ako jedna z mála búrz kombinuje AI infraštruktúru, integrované nástroje pre správu rizík a komunitné obchodovanie prostredníctvom nástroja Smart Copy Trading.

Zdroj: kcex.com

Burza podporuje viac ako 800 kryptomenových aktív, pričom väčšina z nich je dostupná aj vo forme perpetual futures kontraktov s pákou až 100x. Všetky kontrakty sa vysporiadajú v USDT a môžete si zvoliť medzi isolated a cross margin režimom. Exkluzívnou funkciou burzy KCEX je AI Risk Control System, čo je modul pre dynamické riadenie rizika. Ten v reálnom čase analyzuje volatilitu trhu, stav účtu, štruktúru príkazov a potenciálnu expozíciu, a podľa toho navrhuje odporúčané zmeny pákového pomeru.

KCEX taktiež ponúka tzv. Anti-Liquidation Mechanism, ktorý za vás pri náhlom cenovom prepade automaticky zavrie časť pozície s minimálnou stratou. Tento nástroj spolupracuje s tzv. Partial Close Systemom, ktorý umožňuje postupné znižovanie expozície bez manuálneho zásahu. Ďalšou zaujímavou funkciou je bez pochyby aj Smart Copy Trading, čo je prepracovaný systém sociálneho obchodovania, kde môžete vyberať z desiatok stratégií a obchodníkov s overenou výkonnosťou. Na rozdiel od väčšiny copy tradingových služieb tu AI vyhodnocuje kompatibilitu medzi rizikovým profilom používateľa a danou stratégiou.

Kryptomeny predstavujú vysoko volatilný investičný produkt. Investíciou do kryptomien riskujete stratu svojho kapitálu.

9. ByBit – populárna derivátová burza s viac ako 500 futures pármi a nízkymi obchodnými poplatkami

Platforma ByBit sa zameriava na derivátové obchodovanie, najmä na perpetual futures kontrakty. Ponúka tiež zaujímavú výukovú sekciu a simulátor, kde si môžete vyskúšať obchodovanie bez rizika. To určite ocenia hlavne začiatočníci, pre ktorých môže byť pákový efekt veľmi náročný.

Zdroj: bybit.com

Platforma ponúka viac ako 550 futures párov a umožňuje pákové obchodovanie až do 125x. Podporuje USDT-margined, ako aj coin-margined futures kontrakty. Môžete tak obchodovať nielen kryptomeny, ako BTC a ETH, ale aj vybrané altcoiny a derivátové indexy.  ByBit stavia na vysokorýchlostný párovací engine, ktorý zvládne spracovať až 100 000 transakcií za sekundu s odozvou do 10 ms. Výhodou je nulový výpadok aj pri extrémnej volatilite (napr. pri udalostiach typu BTC flash crash), pretože systém funguje na princípe geo-redundantného cloudu. Ako jedna z mála búrz ponúka on-chain analytické nástroje priamo v obchodnom rozhraní – napr. sledovanie open interest či pomer medzi long/short pozíciami.

Ďalším unikátnym prvkom tejto burzy je prepracovaný systém Unified Trading Account (UTA). Ide o zjednotený účet, ktorý vám umožňuje využívať váš zostatok v rámci rôznych trhov (spot, futures, deriváty, opcie) bez nutnosti manuálneho prevodu prostriedkov. Navyše podporuje integrovaný kalkulátor rizika, ktorý v reálnom čase ukazuje očakávané PnL (profit & loss), potrebnú maržu a likvidačnú cenu ešte pred otvorením pozície.

Kryptomeny predstavujú vysoko volatilný investičný produkt. Investíciou do kryptomien riskujete stratu svojho kapitálu.

10. Pionex – automatizovaná platforma so vstavanými obchodnými robotmi ponúkajúca aj futures obchodovanie

Pionex je kryptoburza zameraná na automatizované obchodovanie, ktorá ponúka pokročilý systém integrovaných obchodných botov. Podporuje perpetual futures kontrakty, predovšetkým na pároch BTC/USDT, ETH/USDT a niekoľkých vybraných altcoinoch. Umožňuje použitie finančnej páky až 50x, pričom všetky kontrakty sú USDT-margined. Jedným z hlavných technických benefitov je natívny grid trading bot pre futures, teda vstavaný algoritmus na rozloženie objednávok do definovaného cenového pásma.

Zdroj: pionex.com

Pionex je veľmi bezpečná burza, čo dokazuje registrovaná MSB licencia (Money Services Business) v USA, využitie multi-layer peňaženky s oddelením používateľských fondov a dvojfaktorové overenie (2FA) potrebné pre každú transakciu. V oblasti správy rizika disponuje rizikovou kontrolou v reálnom čase, ktorá neustále vyhodnocuje výkyvy trhu, funding rate a stav jednotlivých botov. Systém tiež automaticky pozastaví bota pri náhlom náraste volatility alebo prekročení nastaveného limitu poklesu hodnoty.

Platforma podporuje vysokofrekvenčné napĺňanie príkazov a disponuje nízkou latenciou. Integruje centralizované aj decentralizované likviditné zdroje, pretože pôvodne fungovala ako agregátor likvidity z Binancie a Huobi. Vďaka tomu môžete využiť minimálny slippage aj na menších kontraktoch. Burza navyše zaisťuje automatickú optimalizáciu likvidačnej úrovne – nemusíte teda ručne nastavovať stop-loss, pretože systém spravuje maržu a páku tak, aby minimalizoval riziko likvidácie.

Kryptomeny predstavujú vysoko volatilný investičný produkt. Investíciou do kryptomien riskujete stratu svojho kapitálu.

11. Bitunix – rýchlo sa rozvíjajúca burza s futures produktmi a širokou ponukou aktív s pákou až 125x

Bitunix je rýchlo rastúca derivátová burza s dôrazom na inštitucionálnu infraštruktúru. Aktuálne ponúka viac ako 300 perpetual futures párov vrátane hlavných kryptomien (BTC, ETH, SOL, XRP), altcoinov so strednou likviditou aj vybraných tokenov s nízkou trhovou kapitalizáciou (napr. Mango Network, Bombia alebo Sahara AI). Všetky kontrakty sú USDT-margined a je možné ich obchodovať s pákou až 125x.

Zdroj: bitunix.com

Platforma umožňuje obchodovanie v dvoch režimoch – One Way Mode (štandardný prístup, jedna pozícia na trh) a Hedge Mode, ktorý dovoľuje súčasne držať long aj short pozíciu na rovnakom trhu. Ten je ideálny pre komplexné stratégie typu spread trading alebo časovania funding rate. Platforma zvláda spracovávať až 200 000 požiadaviek za sekundu s priemernou latenciou menej ako 5 ms. Burza deklaruje 99,999 % uptime, teda extrémnu spoľahlivosť aj pri vysokej volatilite.

Ďalšou výhodou je prepracovaný Funding Rate Management Panel, ktorý zobrazuje historický aj predikovaný funding rate a ponúka nástroje na výpočet výnosov z tzv. funding arbitrage. Panel je prepojený s PnL kalkulátorom a likvidačným monitorom, ktorý automaticky upozorňuje na zmenu likvidačnej ceny.

Bitunix podporuje aj trhovo neutrálne stratégie – napríklad Spot-Futures arbitrage, prípadne držanie opačných pozícií (napr. hedging medzi dvoma futures pármi). Burza ponúka otvorené API dokumentácie a podporuje REST a WebSocket API prepojenie s frekvenciou aktualizácie až 20x/s. Bezpečnosť je riešená kombináciou multi-signature cold peňaženky, dvojfaktorového overenia a pokročilej správy prístupových práv na úrovni API. Overenie totožnosti KYC je voliteľné a základné funkcie je možné využívať bez overenia.

Kryptomeny predstavujú vysoko volatilný investičný produkt. Investíciou do kryptomien riskujete stratu svojho kapitálu.

Porovnanie búrz ponúkajúcich futures obchodovanie

Čo je futures – záver

V tomto článku sme vás oboznámili s tým, ako funguje futures obchodovanie. Zodpovedali sme tiež na otázku, čo je futures a preskúmali sme jednotlivé top burzy na obchodovanie s futures. Za najlepšiu obchodnú platformu v súčasnosti považujeme CoinFutures, no tesne za ňou stoja napríklad platformy PrimeXBT a MEXC.

Futures obchodovanie možno považovať za jeden z najlepších spôsobov obchodovania na modernom finančnom trhu. Umožňuje vám špekulovať na pohyb ceny, zaisťovať riziko a efektívne pracovať s kapitálom vďaka finančnej páke. Každá z nami recenzovaných platforiem disponuje odlišnými vlastnosťami – od automatických obchodných nástrojov cez AI až po likviditu. Či už ste začiatočník alebo profesionál, výber správnej burzy je kľúčový pre váš dlhodobý úspech pri futures obchodovaní.

Referencie

• https://www.cftc.gov/LearnAndProtect/AdvisoriesAndArticles/FuturesMarketBasics/index.htm
• https://en.wikipedia.org/wiki/Futures_contract
• https://www.binance.com/en/square/post/21982093180529
• https://www.fio.sk/akcieInv_obchodovaniDeriv_USFutures_jak.php

Často kladené otázky